Le compte à terme

Le compte à terme (CAT) est un produit d'épargne proposé par les banques qui permet de placer une somme d'argent pendant une durée déterminée, en échange d'une rémunération fixée à l'avance ou selon les conditions prévues au contrat.

Contrairement à un Livret A, un LDDS ou un LEP, l'argent placé sur un compte à terme n'a pas vocation à rester disponible à tout moment. Le principe est de laisser les sommes placées jusqu'à l'échéance prévue afin de bénéficier des conditions de rémunération convenues avec la banque.

Le compte à terme peut donc être intéressant pour une épargne dont vous n'avez pas besoin immédiatement et dont vous connaissez l'horizon de placement.

Comment fonctionne un compte à terme ?

À l'ouverture, vous versez une somme d'argent sur le compte à terme et vous choisissez, selon les offres disponibles, une durée de placement.

Cette durée peut varier selon les établissements et les contrats proposés.

En règle générale, plus vous acceptez de laisser votre argent immobilisé longtemps, plus la banque peut proposer une rémunération attractive.

Le taux et les conditions dépendent de l'offre de la banque. Il est donc important de comparer les différentes propositions avant de souscrire.

À l'échéance, vous récupérez votre capital ainsi que les intérêts prévus par le contrat, après prise en compte de la fiscalité applicable.

Les principales caractéristiques

Durée : déterminée à l'avance selon le contrat proposé par la banque.
Rémunération : fixée selon les conditions du contrat ; elle peut être fixe ou, selon le type de compte à terme, dépendre de certaines modalités prévues à la souscription.
Capital : le capital placé n'est pas exposé aux fluctuations des marchés financiers comme peuvent l'être des actions ou certains fonds d'investissement.
Disponibilité : les fonds sont destinés à rester placés jusqu'à l'échéance.
Retrait anticipé : un retrait avant le terme peut être possible selon le contrat, mais il peut entraîner des pénalités ou une rémunération moins favorable.
Versements : contrairement à un livret, le compte à terme fonctionne généralement avec un dépôt initial et n'est pas conçu pour effectuer librement des versements et retraits pendant toute sa durée.
Plafond : il n'existe pas de plafond réglementaire général comparable à celui du Livret A ou du LEP ; les conditions dépendent de la banque.
Garantie : les dépôts bancaires éligibles bénéficient de la garantie du Fonds de Garantie des Dépôts et de Résolution (FGDR), dans les limites et conditions prévues par la réglementation.

Quelle fiscalité pour un compte à terme ?

Les intérêts d'un compte à terme sont fiscalisés.
Par défaut, ils sont soumis au prélèvement forfaitaire unique (PFU), également appelé « flat tax », au taux global de 30 %, composé de 12,8 % d'impôt sur le revenu et de 17,2 % de prélèvements sociaux. Une option pour le barème progressif de l'impôt sur le revenu peut être possible selon votre situation.
Il faut donc toujours comparer le rendement net après fiscalité, et pas uniquement le taux brut annoncé par la banque.
Exemple Si une banque vous propose un compte à terme rémunéré à 3 % brut, le rendement après PFU de 30 % serait théoriquement de 2,10 % net avant éventuels autres éléments du contrat.
Le taux affiché doit donc être analysé en tenant compte de la fiscalité et de la durée pendant laquelle votre argent sera immobilisé.

Compte à terme ou livret ?

Le compte à terme et les livrets répondent à des besoins différents.Les livrets réglementés comme le LEP, le Livret A et le LDDS permettent de conserver une épargne disponible et bénéficient d'une fiscalité particulièrement favorable.Le compte à terme peut davantage correspondre à une somme dont vous connaissez l'horizon d'utilisation et dont vous acceptez de limiter la disponibilité pendant une période donnée.Avant de placer votre argent sur un compte à terme, il est donc important de vous demander :« Est-ce que j'aurai besoin de cet argent avant l'échéance ? »Si la réponse est oui ou si vous avez un doute, un support liquide sera généralement plus adapté.

Notre avis sur Parcours Patrimoine

Pour constituer votre matelas de sécurité et votre épargne destinée à vos projets à court terme, nous ne considérons pas le compte à terme comme une priorité.
L'objectif de cette épargne est avant tout de rester disponible rapidement en cas d'imprévu ou de besoin identifié. Nous vous recommandons donc de privilégier dans un premier temps les supports liquides adaptés à votre situation, notamment le LEP si vous êtes éligible, puis le Livret A et le LDDS.
En revanche, une fois votre épargne de précaution constituée et vos besoins à court terme couverts, un compte à terme peut être envisagé pour une somme dont vous savez que vous n'aurez pas besoin pendant une période déterminée.
Dans ce cas, prenez le temps de comparer les offres des différentes banques et surtout leur rendement net après fiscalité, leur durée et les conditions applicables en cas de retrait anticipé.
Le compte à terme peut donc être un outil complémentaire pour une épargne disponible à moyen terme, mais il ne doit pas remplacer l'épargne de précaution immédiatement accessible.